セミナー詳細

2023年10月25日(水)10:00～17:00

日本企業においても買手となるだけなく、子会社等の売却のように売手となるM&Aが増え、企業価値評価等の財務アプローチを適切に行い意思決定することの重要性がますます高まっています。しかし、実際に外部企業(事業)買収に直面すると、「何をどう検討してよいか分からない」ということがよく起こります。
　本セミナーでは、実務のプロセスに沿って、財務アプローチのすすめ方とポイントを解説いたします。特に「M&Aに携わった経験が浅い方」を対象に、戦略的M&Aの基礎から実践で使える知識を身につけていただきます。また、戦略的M&Aの基礎を復習したいという方にもおすすめいたします。

１．Ｍ＆Ａの概観
　（１）企業価値と経営戦略、Ｍ＆Ａ
　（２）Ｍ＆Ａの類型（目的別、手法別、売手状況別など）
　（３）Ｍ＆Ａの会計と税務（概要）

２．買手のＭ＆Ａプロセス
　（１）全体像の俯瞰
　（２）プレＭ＆Ａフェーズのプロセス
　（３）Ｍ＆Ａ実行（詳細検討・交渉）フェーズのプロセス
　（４）ポストＭ＆Ａフェーズのプロセス

３．各プロセスにおけるポイント
　（１）プレＭ＆Ａフェーズのポイント
　（２）Ｍ＆Ａ実行（詳細検討・交渉）フェーズのポイント
　（３）ポストＭ＆Ａフェーズのポイント
　（４）事例

４．買手側の財務的アプローチ
　（１）Ｍ＆Ａにおける財務的アプローチ
　（２）Ｍ＆Ａの価格・価値
　（３）企業価値の観点
　（４）企業価値算定の算定方法
　（５）シナジー
　（６）デュー・ディリジェンス

５．財務的アプローチの演習
　（１）初期的な企業価値算定
　（２）基本合意
　（３）デュー・ディリジェンス結果の検討
　（４）企業価値算定
　（５）最終契約


※1）Ｍ＆Ａ及びＭ＆Ａ財務に関する基礎セミナーです
※2）主に事業会社が国内非上場会社を買収するケースを想定したセミナーです （海外案件、上場会社同士の経営・事業統合、上場会社の買収 （TOB、MBOを含む）、グループ内再編、ファンドによる取得・売却等は除きます）
※3）5. 財務的アプローチの演習は参加者数により 3. 4. の中で行う場合があります

花崎公認会計士事務所・ＨＳアドバイザリー合同会社
代表　花崎　敏　氏
（公認会計士・公認内部監査人・税理士）
　神戸大学経営学部卒業後、中央青山監査法人入所。2005年から同法人系のプライスウォーターハウスクーパースのトランザクション・サービスにて、M&Aアドバイザリーとして国内、In-Out案件に関与。M&A戦略立案やソーシング、デュー・ディリジェンス、事業・株式価値分析、交渉支援等を行う。
　2011年に現事務所を開設後、上場企業や中堅中小企業の買手、売手それぞれの立場からのアドバイザリー業務を提供、再生系Ｍ＆Ａや後継者不在のための外部売却案件にも関与。